Petróleo Sob Pressão: Navegando por Sinais Bearish e Incerteza no Mercado

O petróleo permaneceu em tendência de baixa desde o início de julho, comprovada por sinais técnicos bearish. Esses padrões técnicos, suportados por osciladores e médias móveis, indicam a continuidade da pressão descendente sobre os preços antes da publicação do relatório de Variação nos Estoques de Petróleo Bruto EIA, agendada para hoje.

Os principais níveis de resistência e suporte destacam pontos cruciais de reversão ou intensificação da tendência. Adicionalmente, as tensões geopolíticas e os aumentos inesperados nos inventários de petróleo, revelados na última semana, podem complicar as perspectivas para o mercado.

Quarta-feira, 17:30h (GMT+3) – EUA: Variação nos Estoques de Petróleo Bruto EIA (USD)

Quinta-feira, 10:15h (GMT+3) – França: Flash PMI Industrial (EUR)

Quinta-feira, 10:15h (GMT+3) – França: Flash PMI de Serviços (EUR)

Quinta-feira, 10:30h (GMT+3) – Alemanha: Flash PMI Industrial (EUR)

Quinta-feira, 10:30h (GMT+3) – Alemanha: Flash PMI de Serviços (EUR)

Quinta-feira, 11:30h (GMT+3) Reino Unido: Flash PMI Industrial (GBP)

Quinta-feira, 11:30h (GMT+3) Reino Unido: Flash PMI de Serviços (GBP)

Quinta-feira, 15:30h (GMT+3) EUA: Pedidos de Seguro-Desemprego (USD)

Quinta-feira, 16:45h (GMT+3) EUA: Flash PMI Industrial (USD)

Quinta-feira, 16:45h (GMT+3) EUA: Flash PMI de Serviços (USD)

Quinta-feira, 17:00h (GMT+3) – EUA: Vendas de Imóveis Existentes (USD)

Sexta-feira, 01:45h (GMT+3) – Nova Zelândia: Vendas no Varejo (Trimestral) (NZD)

Sexta-feira, 12:30h (GMT+3) – Canadá: Vendas no Varejo (Mensal) (CAD)

Sexta-feira-feira, 17:00h (GMT+3) – EUA: Vendas de Casas Novas (USD)

O petróleo está em tendência descendente desde o dia 5 de julho, quando atingiu os $84,27 por barril. Isso foi indicado por um padrão bearish de velas japonesas, com o nome de “Shooting Star” (“Estrela Cadente”). O preço formou um padrão gráfico bearish conhecido como “failure swing”, cujo topo de 83,12 não conseguiu ultrapassar o topo anterior de 84,27, e os preços desceram abaixo do fundo do swing nos 80,49. No dia 25 de julho, foi identificado um terceiro sinal bearish com a Média Móvel Exponencial (EMA) de 20 períodos, cruzando abaixo da EMA de 50 períodos e resultando em um forte cruzamento bearish conhecido por “Cruz da Morte”.

Tanto o Oscilador de Ímpeto (Momentum) como as EMAs suportam a previsão bearish para o petróleo. O Momentum registra valores abaixo dos 100, enquanto a EMA curta está abaixo da EMA longa, com ambas as linhas apontando para baixo. Adicionalmente, o Índice Direcional Médio indica uma tendência de baixa.

Se os compradores decidirem controlar o mercado, os traders podem direcionar sua atenção para os seguintes quatro níveis de resistência:

79,49 : O primeiro preço-alvo foi definido nos 79,49, refletindo a máxima diária de 12 de agosto.

80,49 : O segundo alvo da tendência descendente foi identificado nos 80,49, representando a mínima do swing registrada a 10 de julho.

83,12 : O terceiro preço-alvo foi definido nos 83,12, que corresponde ao topo do swing estabelecido a 12 de julho.

84,27 : Foi identificado um nível adicional de resistência nos 84,27, correspondente ao topo formado a 5 de julho.

Caso os vendedores decidam controlar o mercado, os traders podem considerar os quatro possíveis níveis de suporte mencionados abaixo:

72,41 : O primeiro limite de suporte foi identificado nos 72,41, correspondente ao suporte (S2) calculado através dos “Pontos de Pivô” (Pivot Points) semanais.

71,58 : O segundo nível de suporte é de 71,58, representando a mínima diária observada a 5 de agosto.

69,74 : A terceira linha de suporte foi estabelecida nos 69,74, representando o suporte (S3) estimado através do método de Pivot Points (“Pontos de Pivô”).

66,69 : Podemos observar um alvo descendente adicional nos 66,69, derivado da Extensão de Fibonacci de 161,8% entre o ponto mínimo de 71,58 e o ponto alto de 79,49.

Na semana anterior, os preços do petróleo diminuíram após um relatório do governo americano, que revelou um crescimento inesperado nos estoques de petróleo bruto, com um aumento de 1,36 milhões de barris, quebrando a série de seis semanas consecutivas de declínio. Os dados causaram uma queda de 1,8% no West Texas Intermediate (WTI), atualmente na casa dos $77 por barril, enquanto o Brent se situa abaixo dos $80. O aumento inesperado nos inventários levantou algumas preocupações sobre um possível excedente de petróleo no final do ano. No entanto, os inventários da gasolina e produtos destilados diminuíram, indicando uma forte demanda contínua durante a época de verão. Entretanto, os dados da inflação nos EUA corresponderam às expectativas dos economistas e os riscos geopolíticos, especialmente no Irã e Israel, continuam assombrando o mercado.
Para os dados de hoje, os analistas antecipam uma diminuição de 2,0 milhões de barris em estoque, o que pode impulsionar os preços do petróleo.

Resumidamente, os indicadores técnicos e padrões bearish dominam o mercado do petróleo, indicando a força e continuidade do ímpeto descendente. A dinâmica entre os pontos de resistência e suporte será essencial para determinar a trajetória do petróleo no futuro, enquanto os fatores fundamentais, tais como a variação nos inventários e riscos geopolíticos, adicionam camadas de incerteza. Os traders devem permanecer vigilantes, considerando que a direção do mercado depende fortemente destes elementos.