Em uma semana recheada com importantes dados econômicos e demonstrações financeiras de empresas, vários indicadores relevantes irão influenciar a narrativa do mercado. Relatórios de alto impacto, incluindo a variação no emprego não agrícola e leituras da inflação nos EUA, juntamente com a decisão sobre as taxas de juros no Japão, irão providenciar uma visão geral detalhada sobre a saúde econômica mundial e nível atual de pressão inflacionária. Adicionalmente, relatórios financeiros de grandes empresas como a Alphabet, Apple e Exxon Mobil vão fornecer dados de desempenho específicos a cada setor, ajudando os investidores a acompanhar as tendências macro e microeconômicas. Enquanto emergem os dados globais e nacionais, os mercados financeiros podem apresentar oscilações no sentimento e provocar uma mudança de estratégia em várias classes de ativos.
Eventos Econômicos de Alto Impacto
Terça-feira, 16:00h (GMT+2) – EUA: Confiança dos Consumidores CB (USD)
Terça-feira, 16:00h (GMT+2) – EUA: Ofertas de Emprego JOLTs (USD)
Quarta-feira, 02:30h (GMT+2) – Austrália: IPC Trimestral (AUD)
Quarta-feira, 14:15h (GMT+2) – EUA: Variação no Emprego Não Agrícola ADP (USD)
Quarta-feira, 14:30h (GMT+2) – EUA: PIB Trimestral (Preliminar) (USD)
Quinta-feira, 03:30h (GMT+2) – China: PMI Industrial (CNY)
Quinta-feira, 04:30h (tent) (GMT+2) – Japão: Política Monetária do BoJ (JPY)
Quinta-feira, 14:30h (GMT+2) – Canadá: PIB Mensal (CAD)
Quinta-feira, 14:30h (GMT+2) – EUA: Índice de Preços PCE de Base (Mensal) (USD)
Quinta-feira, 14:30h (GMT+2) – EUA: Pedidos de Seguro-Desemprego (USD)
Sexta-feira, 14:30h (GMT+2) – EUA: Variação no Emprego Não Agrícola (USD)
Sexta-feira, 16:00h (GMT+2) – EUA: PMI Industrial ISM (USD)
Terça-feira, 29 de outubro
16:00h – EUA: Confiança dos Consumidores CB (USD)
O Índice de Confiança dos Consumidores fornece uma análise detalhada sobre o sentimento dos consumidores em torno das atuais e futuras condições econômicas. Publicado mensalmente, examina as atitudes dos consumidores, hábitos de consumo, planos para férias e expectativas sobre a inflação, preços das ações e taxas de juros. O relatório é segmentado por aspetos demográficos, ponderando as idades e salários, e incluindo características regionais específicas para os oito maiores estados dos EUA. Esses dados são indispensáveis para que as empresas e legisladores consigam avaliar os hábitos de consumo e prever tendências econômicas.
A sondagem de confiança dos consumidores referente a setembro de 2024 revelou um declínio no nível de confiança, com uma queda na leitura do índice de 105,6 (agosto) para 98,7. A preocupação sobre o estado do mercado de trabalho, incluindo a redução de ofertas de emprego e desaceleração do crescimento salarial, foi o principal fator que contribuiu para a descida.
Os economistas antecipam uma leitura de 99,2.
16:00h – EUA: Ofertas de Emprego JOLTs (USD)
É um relatório mensal baseado em sondagens aos empregadores, indicando o número de ofertas disponíveis no mercado de trabalho comercial, industrial e escritórios, excluindo a indústria agrícola.
O crescimento no indicador pode ter um efeito positivo sobre o valor do dólar americano (USD).
Em agosto de 2024, o Job Openings and Labor Turnover Survey (JOLTS) demonstrou um número estável de 8,0 milhões para a criação de novos postos de trabalho, 5,3 milhões de contratações e uma ligeira diminuição no número de rescisões para 5,0 milhões. O número de despedimentos voluntários caiu para 3,1 milhões. A abertura de novos postos de trabalho aumentou no setor da construção e trabalhos estatais/governamentais, mas diminuiu em outros serviços. O volume de layoffs e rescisões permaneceu estável nos 1,6 milhões.
Quarta-feira, 30 de outubro
02:30h – Austrália: IPC Trimestral (AUD)
O Índice de Preços ao Consumidor (IPC) é um dos principais indicadores da inflação, rastreando a variação nos preços de bens e serviços em várias categorias incluídas nas despesas domésticas. Estes dados são fundamentais para avaliar as tendências nos preços praticados aos consumidores, ajudando a determinar o custo de vida e pressões inflacionárias. O IPC é utilizado por legisladores, incluindo os bancos centrais, para guiar suas decisões em torno da política monetária, incluindo as taxas de juros, e para que as empresas consigam ajustar suas estratégias de precificação e celebração de contratos com base na inflação.
No trimestre de junho de 2024, o Índice de Preços ao Consumidor (IPC) aumentou em 1,0% na Austrália. Ao longo dos últimos 12 meses, o IPC subiu 3,8%. Os maiores aumentos nos preços foram observados na habitação (+1,1%), produtos alimentares e bebidas não alcoólicas (+1,2%), vestuário e calçado (+3,1%), e bebidas alcoólicas e tabaco (+1,5%).
Os analistas projetam um crescimento trimestral de 0,4%.
14:15h – EUA: Variação no Emprego Não Agrícola ADP (USD)
O relatório de Variação no Emprego Não Agrícola ADP acompanha a diferença mensal do emprego em 19 setores industriais dos EUA, excluindo a agricultura e setores governamentais, com base nos dados agregados e anonimizados da folha de pagamento de mais de 25 milhões de funcionários dos EUA.
O crescimento no emprego pode ter um efeito positivo sobre o valor do dólar americano (USD).
Em setembro de 2024, o Relatório Nacional de Emprego ADP revelou um aumento de 143.000 postos de trabalho no setor privado, com um crescimento salarial interanual de 4,7%. O relatório, baseado nos dados anonimizados da folha de pagamento de mais de 25 milhões de funcionários nos EUA, fornece insights em tempo real sobre o mercado de trabalho. Notavelmente, o prêmio de crescimento salarial para quem decidiu mudar de emprego, comparativamente aos trabalhadores que permaneceram na mesma empresa, foi reduzido para 1,9%, apresentando o rácio mais baixo desde janeiro.
Os analistas projetam um aumento de 106.000 postos de trabalho no setor privado em outubro.
Quinta-feira, 31 de outubro
03:30h – China: PMI Industrial (CNY)
O Índice Industrial de Gestores de Compras (PMI) da China é um indicador mensal de atividade econômica referente ao setor da produção industrial chinesa, publicado pela Federação Chinesa de Logística e Compras (CFLP) e o Departamento Nacional de Estatística (NBS). As sondagens incluem 3.200 empresas em várias indústrias e regiões, medindo subindicadores chave, como o volume de produção, novas encomendas e emprego. Uma leitura superior a 50 no PMI indica expansão no setor, enquanto um número inferior a 50 sugere uma contração.
O PMI industrial da China aumentou para 49,8 em setembro de 2024, revelando algum alívio da pressão, mas permanecendo em clima de contração. As grandes empresas revelaram um ligeiro crescimento, enquanto as pequenas e médias empresas permaneceram abaixo dos 50. O nível de produção subiu, mas a exportação e volume de encomendas pendentes diminuíram. Os custos dos insumos aumentaram, o mercado de trabalho continua débil, mas as expectativas das empresas permaneceram estáveis nos 52,0.
Os economistas preveem uma leitura de 49,9.
04:30H (tent) – Japão: Política Monetária do BoJ (JPY)
O Banco do Japão se reúne oito vezes por ano para decidir o rumo de suas taxas de juros. A taxa de juros do banco central é utilizada para a prestação de empréstimos a bancos comerciais. Estabelecer uma taxa de juros é uma das principais ferramentas da política monetária utilizada pelo Banco do Japão para regular a força da sua moeda nacional.
O aumento da taxa de juros pode ter um impacto positivo sobre o valor do iene.
O Banco do Japão preservou sua taxa de juros overnight nos 0,25%, destacando uma ligeira recuperação econômica, embora sem crescimento no volume de exportações e produção industrial.
Os economistas acreditam que o BoJ não irá implementar qualquer alteração na sua política monetária.
14:30h – Canadá: PIB Mensal (CAD)
O Produto Interno Bruto (PIB) é uma das principais medidas da saúde econômica de um país ou região. Apresenta o valor total de bens e serviços produzidos, excluindo o consumo intermédio, como matérias-primas ou componentes. O PIB pode ser calculado através de vários métodos, incluindo a soma do valor acrescentado, que monitora a contribuição de cada setor para a economia. O crescimento do PIB representa expansão econômica, enquanto um abrandamento ou PIB negativo pode assinalar um cenário de recessão. A estatística é utilizada como referência para a saúde econômica geral.
Em julho, o PIB real aumentou 0,2%, após um período de estagnação em junho. Apesar do impacto negativo dos incêndios sobre os serviços de transporte e hotelaria, o crescimento foi alimentado pelo comércio varejista, setor público, setor financeiro e seguros. As indústrias produtoras cresceram em 0,1%, suportadas pelos serviços e manufatura. No geral, 13 dos 20 setores relevantes demonstraram crescimento.
Os analistas preveem um aumento de 0,1% na próxima publicação de dados econômicos.
14:30h – EUA: Índice de Preços PCE de Base (Mensal) (USD)
O Índice de Preços de Despesas de Consumo Pessoal (PCE) mede o valor dos bens e serviços consumidos por indivíduos e famílias. É um dos principais indicadores sobre as despesas dos consumidores comuns, que representam uma grande fatia da atividade econômica dos EUA. O PCE é tipicamente utilizado para monitorar as tendências da inflação, por incluir dados sobre os preços pagos pelos consumidores. A Reserva Federal utiliza o índice de preços PCE como sua medida favorita de inflação, para guiar suas decisões sobre a política monetária, como o objetivo de manter a estabilidade dos preços na economia.
Em 2024 de agosto, a renda pessoal e renda disponível aumentaram ambas por 0,2%, enquanto o volume de despesas pessoais (PCE) aumentou em 0,2%, devido aos preços elevados dos serviços. O índice PCE subiu 0,1%, com uma subida similar excluindo os produtos alimentares e energia. A taxa de poupança entre as famílias foi de 4,8%.
Os economistas projetam um aumento moderado de 0,2% no indicador de inflação favorito da Reserva Federal, indicando uma ligeira subida na pressão sobre os preços.
14:30h – EUA: Pedidos de Seguro-Desemprego (USD)
Os indivíduos recentemente desempregados podem apresentar um pedido inicial para receber um apoio monetário durante o desemprego. O número de pedidos solicitados é um importante indicador econômico, refletindo as condições gerais do mercado de trabalho. No entanto, como são dados administrativos semanais, podem ser voláteis e difíceis de ajustar sazonalmente.
Na semana que terminou a 12 de outubro, o número de primeiros pedidos de seguro-desemprego diminuiu em 19.000 para um total de 241.000, enquanto a média móvel de quatro semanas aumentou para 236.250. A taxa de desemprego entre indivíduos subsidiados permaneceu nos 1,2%. O número de seguros-desemprego aumentou em 9.000 para um total de 1.867.000, com a média de quatro semanas nos 1.842.750.
Os analistas projetam um aumento de 230.000 primeiros pedidos de seguro-desemprego no próximo relatório.
Sexta-feira, 1 de novembro
14:30h – EUA: Variação no Emprego Não Agrícola (USD)
O relatório de Emprego Não Agrícola (Nonfarm Payroll Report) demonstra o número de postos de trabalho adicionados nos EUA em todos os setores não agrícolas em um determinado mês. Um aumento nesse indicador pode influenciar positivamente o valor do dólar.
Em setembro, o número de ofertas de emprego nos setores não agrícolas aumentou para 254.000, enquanto a taxa de desemprego permaneceu estável nos 4,1%. As maiores subidas no emprego foram apresentadas em setores como os serviços alimentares, cuidados de saúde, setor público, assistência social e construção. O salário horário médio aumentou 0,4%, e a jornada de trabalho semanal diminuiu para 34,2 horas em média.
Os analistas antecipam uma subida de 131.000 no mercado de trabalho não agrícola norte-americano.
16:00h – EUA: PMI Industrial ISM (USD)
O PMI Industrial é uma sondagem mensal sobre a atividade industrial dos EUA. É um índice composto que indica a expansão do setor acima dos 50%, ou uma contração abaixo desse nível. O relatório acompanha as variações em indicadores chave, como o número de Novas Encomendas, Produção e Emprego, oferecendo detalhes sobre a saúde do setor industrial e a economia em geral.
Em setembro de 2024, o setor industrial dos EUA apresentou seu sexto mês consecutivo em contração, com o PMI estável nos 47,2%.
Os analistas preveem um aumento modesto na atividade industrial, antecipando uma subida no PMI para 47,7%.
Demonstrações Financeiras (28 de outubro – 1 de novembro)
Segunda-feira, 28 de outubro: Ford Motor Company (F)
Terça-feira, 29 de outubro: Alphabet Inc. (GOOGL)
Terça-feira, 29 de outubro: BP p.l.c. (BP)
Terça-feira, 29 de outubro: Electronic Arts Inc. (EA)
Terça-feira, 29 de outubro: McDonald’s Corporation (MCD)
Terça-feira, 29 de outubro: Pfizer Inc. (PFE)
Terça-feira, 29 de outubro: Snap Inc. (SNAP)
Terça-feira, 29 de outubro: Visa Inc. (V)
Quarta-feira, 30 de outubro: Caterpillar Inc. (CAT)
Quarta-feira, 30 de outubro: Meta Platforms, Inc. (META)
Quarta-feira, 30 de outubro: Microsoft Corporation (MSFT)
Quarta-feira, 30 de outubro: PayPal Holdings, Inc. (PYPL)
Quarta-feira, 30 de outubro: Starbucks Corporation (SBUX)
Quinta-feira, 31 de outubro: Apple Inc. (AAPL)
Quinta-feira, 31 de outubro: Amazon.com, Inc. (AMZN)
Quinta-feira, 31 de outubro: Intel Corporation (INTC)
Quinta-feira, 31 de outubro: Merck & Co., Inc. (MRK)
Sexta-feira, 1 de novembro: Chevron Corporation (CVX)
Sexta-feira, 1 de novembro: Exxon Mobil Corporation (XOM)
Conclusão
Esta semana representa um período dinâmico para os mercados financeiros, com a publicação de dados econômicos essenciais e demonstrações financeiras de grandes empresas, que irão provavelmente influenciar o sentimento dos investidores. Os principais indicadores de saúde econômica, incluindo o emprego não agrícola nos EUA, estatísticas sobre a inflação e a decisão do Banco do Japão sobre suas taxas de juros, irão pintar uma imagem detalhada sobre o atual clima econômico mundial, tendências da inflação e condições do mercado de trabalho em várias regiões. Os relatórios financeiros das maiores empresas, incluindo gigantes da tecnologia e energia, vão oferecer mais detalhes sobre a resiliência e performance de seus respetivos setores. Enquanto recebemos os dados, os mercados financeiros podem apresentar alterações no sentimento dos traders e suas estratégias em várias classes de ativos, tornando esta semana extremamente importante para investidores e entidades reguladoras.