Tóm tắt Hàng tuần: Tín hiệu Kinh tế Trái chiều và Sự suy giảm Thị trường vào Đầu tháng 9

Vào đầu tháng 9/2024, dữ liệu kinh tế toàn cầu phản ánh những xu hướng trái chiều trên nhiều lĩnh vực khác nhau. Lạm phát ở Thụy Sĩ vẫn ổn định, trong khi ngành sản xuất của Mỹ tiếp tục co lại. Australia chứng kiến mức tăng trưởng GDP khiêm tốn và Ngân hàng trung ương Canađa cắt giảm lãi suất trong bối cảnh lạm phát giảm bớt. Cơ hội việc làm ở Mỹ giảm, báo hiệu thị trường lao động đang suy yếu, trong khi dữ liệu ADP cho thấy việc tuyển dụng khu vực tư nhân chậm lại. Hàng hóa sụt giảm, với dầu thô giảm 7,6% và vàng giảm 0,25%. Các chỉ số chứng khoán chính của Mỹ, bao gồm S&P 500 và NASDAQ, ghi nhận mức giảm đáng kể.

09:30 giờ sáng – Thụy Sĩ: CPI hàng tháng (CHF)
Tháng 8/2024, Chỉ số Giá Tiêu dùng (CPI) duy trì ổn định ở mức 107,5 điểm, không thay đổi so với tháng trước. Lạm phát hàng năm là +1,1%. Chỉ số ổn định là do các xu hướng bù đắp: giá thuê nhà ở và giá quần áo tăng được cân bằng nhờ giảm chi phí thuê phương tiện đi lại cá nhân, du lịch hàng không, dầu đốt, kỳ nghỉ quốc tế và phòng khách sạn.

USDCHF chứng kiến mức giảm hàng ngày là 0,4%.
17:00 giờ – Mỹ: PMI Sản xuất theo ISM (USD)
Vào tháng 8/2024, lĩnh vực sản xuất của Mỹ suy giảm tháng thứ năm liên tiếp, với chỉ số PMI Sản xuất ở mức 47,2%, cho thấy sự suy yếu đang diễn ra. Các chỉ báo chính như số đơn đặt hàng mới, sản xuất và việc làm đều nằm trong vùng suy giảm, trong khi việc giao hàng của nhà cung cấp chậm lại và hàng tồn kho tăng. Giá tiếp tục tăng, cả xuất khẩu và nhập khẩu đều giảm. Bất chấp những thách thức này, một số ngành, bao gồm Thực phẩm, Đồ uống & Sản phẩm Thuốc lá cũng như Sản phẩm Máy tính & Điện tử, vẫn có sự tăng trưởng. Nhìn chung, sự suy giảm của lĩnh vực sản xuất đã chậm hơn so với các tháng trước.

Tỷ giá hối đoái EURUSD giảm 0,25%

04:30 giờ sáng – Australia: GDP hàng quý (AUD)
Trong quý 2/2024, nền kinh tế Australia tăng trưởng 0,2%, đánh dấu quý tăng trưởng thứ 11 liên tiếp. GDP tăng 1,5% trong năm tài chính 2023-24, phản ánh mức tăng trưởng yếu do nhu cầu hộ gia đình giảm và điều kiện thương mại giảm (-3,0%). Tỷ lệ tiết kiệm hộ gia đình vẫn ở mức thấp 0,6%. Tiêu dùng của chính phủ và thương mại ròng hỗ trợ tăng trưởng, trong khi tiêu dùng hộ gia đình và đầu tư tư nhân yếu. Mặc dù lương thưởng cho nhân viên tăng trưởng, lợi nhuận khai thác vẫn giảm do giá hàng hóa giảm, góp phần làm giảm 0,6% tổng thặng dư hoạt động.

Tỷ giá hối đoái AUDUSD tăng 0,18%.
16:45 giờ – Canađa: Lãi suất Qua đêm (CAD)
Ngân hàng Trung ương Canađa, do Thống đốc Tiff Macklem đứng đầu, đã giảm lãi suất chính sách 25 điểm cơ bản xuống 4,25%, đánh dấu lần cắt giảm thứ ba liên tiếp kể từ tháng 6. Quyết định này phản ánh lạm phát giảm bớt và nhu cầu tăng trưởng kinh tế mạnh mẽ hơn để ổn định lạm phát ở mức 2%. Trong khi lạm phát được kéo xuống do sự yếu kém của nền kinh tế, thì áp lực về nơi ở và giá dịch vụ vẫn ở mức cao.

USDCAD giảm 0,33%.
17:00 giờ – Mỹ: Cơ hội Việc làm theo JOLTS (USD)
Cơ hội việc làm tại Mỹ giảm xuống mức thấp nhất kể từ tháng 4/2021, đạt 7,67 triệu, theo Khảo sát về Cơ hội Việc làm và Luân chuyển Lao động (JOLTS) của Bộ Lao động. Con số này thể hiện mức giảm 237.000 so với tháng 6 và không đạt được kỳ vọng của các nhà kinh tế là 8,1 triệu. Tỷ lệ cơ hội việc làm trên số lao động sẵn có cũng giảm xuống dưới 1,1, cho thấy thị trường lao động đang suy yếu. Số lượng sa thải tăng 202.000 lên 1,76 triệu, trong khi số lượng việc làm tăng 273.000, phản ánh những tín hiệu trái chiều về điều kiện thị trường lao động.

Tỷ giá EURUSD tăng 0,35%.

15:15 giờ – Mỹ: Thay đổi Việc làm Phi nông nghiệp theo ADP (USD)
Vào tháng 8/2024, Báo cáo Việc làm Quốc gia của ADP cho thấy mức tăng 99.000 việc làm trong khu vực tư nhân, cho thấy hoạt động tuyển dụng đang chậm lại. Tăng trưởng tiền lương vẫn ổn định, với mức lương hàng năm tăng 4,8% đối với người ở lại làm việc và 7,3% đối với người thay đổi công việc. Việc làm tăng đáng kể trong các lĩnh vực sản xuất hàng hóa và cung cấp dịch vụ, dẫn đầu là xây dựng và dịch vụ giáo dục/y tế. Tuy nhiên, sản xuất và dịch vụ chuyên nghiệp/kinh doanh lại giảm sút. Khu vực Miền Nam có mức tăng việc làm lớn nhất. Báo cáo cho thấy thị trường lao động đang hạ nhiệt sau mức tăng trưởng mạnh mẽ, thúc đẩy sự tập trung vào xu hướng tiền lương và hiệu quả kinh tế khi Cục Dự trữ Liên bang lên kế hoạch cho các bước đi tiếp theo.

Chỉ số đồng Đô la Mỹ giảm 0,21%.
15:30 giờ – Mỹ: Số đơn xin trợ cấp Thất nghiệp (USD)
Trong tuần kết thúc vào ngày 31/08, số đơn xin trợ cấp thất nghiệp lần đầu được điều chỉnh theo mùa ở Mỹ đã giảm 5.000 xuống còn 227.000, trong khi số đơn xin trợ cấp của tuần trước đã được điều chỉnh lên 232.000. Đường trung bình động 4 tuần giảm 1.750 xuống còn 230.000. Tỷ lệ thất nghiệp được bảo hiểm không thay đổi ở mức 1,2%, với con số thất nghiệp được bảo hiểm giảm nhẹ xuống còn 1,838 triệu. Tổng số đơn xin trợ cấp lần đầu chưa được điều chỉnh là 189.389, giảm 3.352 so với tuần trước. Tỷ lệ thất nghiệp được bảo hiểm cao nhất được ghi nhận ở các bang như New Jersey, Rhode Island và Puerto Rico.

Tỷ giá hối đoái EURUSD tăng 0,26% trong ngày.
17:00 giờ – Mỹ: Chỉ số PMI Dịch vụ theo ISM (USD)
Vào tháng 8/2024, PMI Dịch vụ đạt mức 51,5%, cho thấy lĩnh vực dịch vụ tiếp tục tăng trưởng trong tháng thứ hai liên tiếp. Các thành phần chính, bao gồm hoạt động kinh doanh, số đơn đặt hàng mới và việc làm, cho thấy mức tăng trưởng vừa phải, trong khi việc giao hàng của nhà cung cấp vẫn ở mức thu hẹp.

17:00 giờ – Mỹ: Thay đổi Tồn kho Dầu thô theo EIA (USD)
Trong tuần kết thúc vào ngày 30 tháng 8 năm 2024, đầu vào của các nhà máy lọc dầu thô của Mỹ đạt trung bình 16,9 triệu thùng mỗi ngày, trong đó các nhà máy lọc dầu đạt 93,3% công suất. Nhập khẩu dầu thô giảm xuống 5,8 triệu thùng mỗi ngày và tồn kho dầu thô giảm 6,9 triệu thùng. Sản lượng xăng tăng, trong khi tồn kho xăng động cơ tăng 0,8 triệu thùng. Tồn kho nhiên liệu chưng cất giảm 0,4 triệu thùng. Tổng lượng tồn kho xăng dầu thương mại giảm 8,0 triệu thùng, với tổng sản phẩm được cung cấp giảm 1,6% so với năm ngoái.

Mặc dù có mức tăng đột biến 2,2% trong ngày nhưng ngày kết thúc mà không có thay đổi tổng thể nào.

15:30 giờ – Canađa: Thay đổi Việc làm (CAD)
Trong tháng 8, việc làm tăng khiêm tốn 22.000 việc làm (+0,1%), trong khi tỷ lệ việc làm giảm xuống 60,8% và tỷ lệ thất nghiệp tăng lên 6,6%.
15:30 giờ – Mỹ: Bảng lương Phi nông nghiệp (USD)
Trong tháng 8, bảng lương phi nông nghiệp tăng 142.000, với tỷ lệ thất nghiệp giữ ở mức 4,2%. Mức tăng việc làm được dẫn đầu bởi xây dựng (+34.000) và chăm sóc sức khỏe (+31.000) trong khi việc làm trong ngành sản xuất giảm (-24.000). Thu nhập trung bình theo giờ tăng 0,4% lên 35,21 USD và thời gian làm việc trung bình mỗi tuần tăng lên 34,3 giờ. Các sửa đổi đã làm giảm mức tăng trưởng việc làm trong tháng 6 và tháng 7 xuống tổng cộng 86.000.

EURUSD giảm 0,25%.
17:00 giờ – Canađa: Chỉ số PMI theo Ivey (CAD)
Chỉ số Quản lý Thu mua theo Ivey (được điều chỉnh theo mùa) trong tháng 8 ở mức 48,2, thấp hơn kỳ vọng của các nhà phân tích, cho thấy lượng mua hàng ít hơn so với tháng trước.

Tỷ giá USDCAD tăng nhẹ 0,5%.

Dầu thô
Lượng Dầu thô đầu vào của nhà máy lọc dầu tại Mỹ tăng lên 16,9 triệu thùng mỗi ngày, với các nhà máy lọc dầu đạt công suất 93,3%. Nhập khẩu dầu thô giảm, trong khi sản lượng xăng và sản phẩm chưng cất tăng. Tồn kho dầu thô giảm 6,9 triệu thùng và tổng tồn kho xăng dầu giảm 8 triệu thùng.

Giá dầu thô đóng cửa tuần với mức giảm hơn 7,6%.
Vàng
Vàng giảm khi dữ liệu việc làm trái chiều của Mỹ làm dấy lên cuộc tranh luận về việc cắt giảm lãi suất sắp tới của Fed. Bảng lương tăng 142.000 và tỷ lệ thất nghiệp giảm xuống 4,2%. Các nhà giao dịch lo ngại việc cắt giảm lãi suất nhỏ có thể không hỗ trợ vàng tăng thêm, vốn đã tăng hơn 20% trong năm nay trong bối cảnh kỳ vọng về việc nới lỏng chính sách và nhu cầu mạnh mẽ.

Kim loại quý Vàng (XAUUSD) đã kết thúc tuần vào thứ Sáu với mức giảm 0,25% hàng tuần.
Thị trường Cổ phiếu

• S&P 500 giảm 4,4%
•  DJIA đã giảm 3,1%
•  NASDAQ 100 giảm 6%

Các Mã tăng điểm Hàng đầu

• Wheeler Real Estate Investment Trust, Inc. (WHLR) 876.19%
• Ryde Group Ltd (RYDE) 140.03%
• Conifer Holdings, Inc. (CNFR) 125.11%

Các Mã giảm điểm Hàng đầu

• BAIYU Holdings, Inc. (BYU) -32.67%
• Planet Labs PBC (PL) -28.23%
•  Autozi Internet Technology (Global) Ltd. (AZI) -28.18%

Thứ Tư, ngày 04/09: HPE (Hewlett Packard Enterprise Company)
Thứ Năm, ngày 05/09: AVGO (Broadcom Inc.)
Thứ Năm, ngày 05/09: DOCU (DocuSign Inc.)

Hewlett Packard Enterprise (HPE) đã báo cáo tỷ suất lợi nhuận đáng thất vọng trong hoạt động kinh doanh máy chủ AI của mình, với tỷ suất lợi nhuận gộp đã điều chỉnh là 31,8%, thấp hơn mức 33,4% mà các nhà phân tích mong đợi. Mặc dù doanh thu máy chủ AI tăng 39% nhưng các nhà đầu tư vẫn lo ngại về khả năng sinh lời thấp hơn do chip đắt tiền. Cổ phiếu của HPE giảm 3% trong giao dịch kéo dài, mặc dù công ty đã chứng kiến tổng doanh thu tăng 10%, đánh dấu mức tăng doanh thu hàng năm tốt nhất kể từ năm 2023.

HPE chứng kiến mức giảm hàng tuần là 9,5%.

Broadcom Inc. (AVGO) báo cáo doanh thu quý 3 năm 2024 là 13,1 tỷ USD, tăng 47% so với cùng kỳ năm trước, nhờ hiệu suất mạnh mẽ trong các giải pháp bán dẫn AI và VMware. Công ty báo cáo khoản lỗ ròng GAAP là 1,9 tỷ USD, phần lớn là do khoản thuế một lần, nhưng thu nhập ròng không phải GAAP là 6,1 tỷ USD. EBITDA điều chỉnh đạt 8,2 tỷ USD, chiếm 63% doanh thu. Broadcom cũng công bố cổ tức hàng quý là 0,53 USD trên mỗi cổ phiếu và doanh thu quý 4 dự kiến là khoảng 14 tỷ USD, phản ánh mức tăng 51% so với năm trước.

AVGO giảm 15,86% so với tuần trước.

DocuSign (DOCU) đã báo cáo kết quả quý tài chính mạnh mẽ với doanh thu tăng 7% so với cùng kỳ năm trước lên 736 triệu USD và doanh thu đăng ký ở mức 717,4 triệu USD. Thu nhập ròng GAAP của công ty là 4,34 USD trên mỗi cổ phiếu cơ sở, trong khi thu nhập ròng không phải GAAP là 0,97 USD trên mỗi cổ phiếu pha loãng.

DOCU giảm 0,03% so với tuần trước.

In conclusion, early September 2024 saw mixed global economic data, with steady inflation in Switzerland, a contracting US manufacturing sector, and modest GDP growth in Australia. The Bank of Canada cut rates and US job openings declined, signaling a weakening labor market. Commodities and major stock indices experienced declines, reflecting broader market uncertainty.