การปรับตัวขึ้นของทองคำส่งสัญญาณถึงโอกาสท่ามกลางแรงขับเคลื่อนตลาดที่ขัดแย้งกัน

ทองคำดีดตัวขึ้นจากระดับต่ำสุดที่ $2,536.59 โดยมีแท่งเทียน Hammer ที่บ่งบอกถึงแนวโน้มขาขึ้นเพิ่มเติม ในขณะที่ EMA ช่วง 100 ส่งสัญญาณถึงแนวโน้มขาขึ้น ตัวชี้วัดโมเมนตัมและ RSI ที่ขัดแย้งกันเตือนให้ระมัดระวัง ระดับแนวต้านที่สำคัญอยู่ที่ $2,642.75, $2,685.40, $2,744.21 และ $2,789.90 โดยแนวรับอยู่ที่ $2,594.88 และต่ำกว่า

ข้อมูลพื้นฐานชี้ไปให้เห็นถึงความน่าสนใจของทองคำในฐานะการป้องกันความเสี่ยงท่ามกลางภาวะเงินเฟ้อและการขาดดุลที่อาจเกิดขึ้นภายใต้การนำของทรัมป์ แต่การแข็งค่าของเงินดอลลาร์และการปรับขึ้นของหุ้นทำให้เกิดความท้าทาย การซื้อของธนาคารกลางและผลผลิตเหมืองที่แข็งแกร่งให้การสนับสนุน แม้ว่าความเชื่อมั่นของนักลงทุนจะยังคงระมัดระวัง

วันพุธ เวลา 09:00 น. (GMT+2) – สหราชอาณาจักร: CPI เทียบรายปี (GBP)
วันพฤหัสบดี เวลา 15:30 น. (GMT+2) – สหรัฐอเมริกา: การขอสวัสดิการว่างงาน (USD)
วันศุกร์ เวลา 09:00 น. (GMT+2) – สหราชอาณาจักร: ยอดขายปลีกเทียบรายเดือน (GBP)
วันศุกร์ เวลา 10:15 น. (GMT+2) – ยุโรป: ประมาณการ PMI ภาคการผลิตของฝรั่งเศส (EUR)
วันศุกร์ เวลา 10:15 น. (GMT+2) – ยุโรป: ประมาณการ PMI ภาคการบริการของฝรั่งเศส (EUR)
วันศุกร์ เวลา 10:30 น. (GMT+2) – ยุโรป: ประมาณการ PMI ภาคการผลิตของเยอรมนี (EUR)
วันศุกร์ เวลา 10:30 น. (GMT+2) – ยุโรป: ประมาณการ PMI ภาคการบริการของเยอรมนี (EUR)
วันศุกร์ เวลา 11:30 น. (GMT+2) – สหราชอาณาจักร: ประมาณการ PMI ภาคการผลิต (GBP)
Friday 11:30 am (GMT+2) – สหราชอาณาจักร: ประมาณการ PMI ภาคการบริการ (GBP)
Friday 15:30 (GMT+2) – แคนาดา: ยอดขายปลีกเทียบรายเดือน (CAD)
Friday 16:45 (GMT+2) – สหรัฐอเมริกา: ประมาณการ PMI ภาคการผลิต (USD)
Friday 16:45 (GMT+2) – สหรัฐอเมริกา: ประมาณการ PMI ภาคการบริการ (USD)

หลังจากที่ปรับตัวลงมาที่ 8% และแตะระดับต่ำสุดที่ $2,536.59 ต่อทรอยออนซ์ ทองคำก็ดีดตัวขึ้นจากระดับต่ำสุดนี้ โดยได้แรงหนุนจากรูปแบบการกลับตัวของแท่งเทียน Hammer ซึ่งบ่งชี้ถึงศักยภาพในการแข็งค่าต่อไป เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โปเนนเชียล (EMA) ช่วง 50 ยังคงสูงกว่า EMA ช่วง 100 ซึ่งบ่งบอกถึงแนวโน้มขาขึ้นโดยรวม
อย่างไรก็ตาม Momentum oscillator และ Relative Strength Index (RSI) กำลังส่งสัญญาณที่ขัดแย้งกัน Momentum oscillator อยู่ต่ำกว่าเกณฑ์ 100 ในขณะที่ RSI ก็ต่ำกว่า 50 เช่นกัน ซึ่งบ่งบอกถึงแนวโน้มขาลง
หากโมเมนตัมขาขึ้นยังคงดำเนินต่อไป ระดับแนวต้านแรกจะอยู่ที่ประมาณ $2,642.75 ในทางกลับกัน หากความเชื่อมั่นในตลาดขาลงยังคงอยู่ นักเทรดอาจมุ่งเน้นไปที่ระดับแนวรับที่ $2,594.88

หากผู้ซื้อยังคงยึดการควบคุมตลาดได้ นักเทรดควรให้ความสนใจกับระดับแนวต้านที่เป็นไปได้สี่ระดับด้านล่างนี้:
2642.75: ระดับแนวต้านแรกอยู่ที่ 2642.75 ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงระดับต่ำสุดในวันที่ 7 พฤศจิกายน
2685.40: ระดับแนวต้านที่สองอยู่ที่ 2685.40 ซึ่งสอดคล้องกับระดับสวิงสูงสุดจากวันที่ 26 กันยายน
2744.21: เป้าหมายราคาที่สามอยู่ที่ 2744.21 ซึ่งสอดคล้องกับระดับแนวต้านรายสัปดาห์ R2 ที่คำนวณโดยใช้วิธีการ Pivot Points มาตรฐาน
2789.90: เป้าหมายราคาเพิ่มเติมอยู่ที่ 2789.90 ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงระดับสูงสุดตลอดกาลจากวันที่ 30 ตุลาคม

หากผู้ขายรักษาการควบคุมตลาดเอาไว้ได้ นักเทรดอาจต้องติดตามระดับแนวรับสี่ระดับด้านล่างนี้:
2594.88: ระดับแนวรับแรกอยู่ที่ 2594.88 ซึ่งแสดงถึง Pivot Point, PP รายสัปดาห์ที่คำนวณโดยใช้วิธีการมาตรฐาน
2536.59: ระดับแนวรับแรกอยู่ที่ 2536.59 ซึ่งสอดคล้องกับระดับต่ำสุดรายวันจากวันที่ 14 พฤศจิกายน
2503.84: เป้าหมายขาลงที่สามอยู่ที่ 2503.84 ซึ่งสอดคล้องกับระดับแนวรับรายสัปดาห์ S1 ที่คำนวณโดยใช้วิธีการ Pivot Points มาตรฐาน
2471.75: เป้าหมายขาลงเพิ่มเติมอยู่ที่ 2471.75 ซึ่งสะท้อนระดับต่ำสุดที่เกิดขึ้นในวันที่ 4 กันยายน

การชนะตำแหน่งประธานาธิบดีของโดนัลด์ ทรัมป์ ถือเป็นปัจจัยหนุนของทองคำในระยะกลาง โดยได้แรงหนุนจากอัตราเงินเฟ้อที่อาจเกิดขึ้น การลดภาษี และการขาดดุลที่เพิ่มขึ้น ตามข้อมูลของ John Reade จาก World Gold Council ความกังวลเกี่ยวกับการใช้เงินดอลลาร์สหรัฐอเมริกาเป็นอาวุธและความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ทั่วโลกช่วยเพิ่มความน่าดึงดูดใจของทองคำในฐานะการป้องกันความไม่แน่นอน
อย่างไรก็ตาม ผลการดำเนินงานของทองคำเผชิญกับความท้าทายจากค่าเงินดอลลาร์ที่แข็งค่า การปรับตัวขึ้นของหุ้น และความต้องการทองคำในยุคพรรครีพับลิกันที่ลดลงในอดีต กระแสเงินไหลออกของ ETF ทองคำล่าสุดเน้นย้ำถึงความระมัดระวังของตลาด แม้ว่าการซื้อของธนาคารกลางและความกังวลเรื่องการขาดดุลของสหรัฐอเมริกาอาจช่วยรักษาอุปสงค์ไว้ได้
ตลาดหุ้นทองคำมีแนวโน้มที่ดี โดยมีระเบียบวินัยด้านเงินทุนที่ดีขึ้นและมีโอกาสได้รับผลตอบแทนที่สูงขึ้น แต่ความสนใจของนักลงทุนยังคงลดลง โดยเฉพาะอย่างยิ่งในหุ้นเหมืองแร่รุ่นเยาว์ แม้จะมีแรงกดดันด้านต้นทุน อัตรากำไรที่แข็งแกร่ง ณ ราคาปัจจุบัน และความยืดหยุ่นของสัญญาณผลผลิตเหมืองที่แข็งแกร่ง แม้ว่าความท้าทายด้านทรัพยากรจะจำกัดการเติบโตของการผลิตในระยะยาว

โดยสรุปแล้ว แนวโน้มของทองคำยังคงมีความสมดุลระหว่างสัญญาณทางเทคนิคขาขึ้นและปัจจัยพื้นฐานที่ระมัดระวัง ในขณะที่แท่งเทียน Hammer และแนวโน้มขาขึ้นของค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ชี้ให้เห็นถึงศักยภาพในการปรับตัวขึ้นต่อไป ตัวชี้วัดโมเมนตัมและ RSI ที่ขัดแย้งกันเน้นย้ำถึงความไม่แน่นอนที่ยังคงอยู่ ระดับแนวต้านที่ $2,642.75 และสูงกว่าอาจทดสอบโมเมนตัมขาขึ้น ในขณะที่แนวรับที่ $2,594.88 และต่ำกว่าอาจช่วยหนุนความเชื่อมั่นที่เป็นขาลง
แรงผลักดันพื้นฐาน เช่น แรงกดดันด้านเงินเฟ้อและการซื้อของธนาคารกลาง สนับสนุนความน่าสนใจของทองคำในฐานะการป้องกันความเสี่ยง แต่ยังมีความท้าทาย เช่น ค่าเงินดอลลาร์ที่แข็งค่า การปรับตัวขึ้นของหุ้น และความคาดหวังด้านอารมณ์ของนักลงทุนที่ระมัดระวัง ทิศทางของตลาดน่าจะขึ้นอยู่กับการพัฒนาข้อมูลทางเศรษฐกิจและการพัฒนาทางภูมิรัฐศาสตร์โลก