ビットコイン、政治的混乱の中で回復

ドナルド・トランプ氏とイーロン・マスク氏による公の口論がきっかけとなった急激な売りにより、10億米ドル近くの暗号資産が清算された後、ビットコインは金曜日に反発した。短期的な変動はあるものの、Metaplanet の 53 億米ドルのビットコイン計画や、イーサリアムETFの過去最高の流入など、機関投資家の動きは長期的な信頼を強めている。

トランプとマスクの対立が市場を揺るがす中、ビットコインが反発

トランプ大統領とイーロン・マスク氏との衝突が市場を揺るがし、10億ドル近くの暗号通貨の清算につながった後、ビットコインは金曜日に反発した。テスラの株価が15%下落したことで、ビットコインは10万ドルの支持線まで下落したが、値下がりした株を買い入れる投資家が参入し、BTCは104,700ドル前後まで回復した。

アナリストは、売りが加速した要因として、トランプ大統領が提案した税制改革と財政支出法案、失業保険申請件数の増加、市場流動性の低下など、広範囲にわたる懸念が影響したと指摘している。短期的な市場心理は依然として脆弱な状態が続いており、弱気相場を示すロング/ショート比率が47対53となっている。しかし、一部の専門家は、機関投資家が現実の資産のトークン化への動きを、このセクターの長期的な強さの兆候と捉えている。

Metaplanetが53億ドルのビットコイン大量購入を開始

日本のMetaplanet（通称「アジアのMicroStrategy」）は、株式発行を通じて53億ドルを調達し、ビットコインの保有量を大幅に拡大する計画だ。東京証券取引所に上場している同社は、現在9億3,400万ドル相当の8,888 BTCを保有しており、2027年までにビットコインの総供給量の約1%に相当する210,000 BTCの取得を目指している。この動きは、従来のビジネスモデルからビットコイン専門の財務部門への大胆な転換を反映しており、株主は間接的に暗号資産への投資機会を得ることになる。

イーサリアムETFが急騰：15日間の資金流入が新記録を樹立

米国ベースのイーサリアム現物ETFは、15営業日連続で純流入を記録し、6月7日現在の累計流入額は過去最高の33億3000万ドルに達した。これは2024年後半以来の最高記録であり、機関投資家や個人投資家の需要の高まりを受けて、この1か月でイーサリアムの価格が40%近く上昇したことと一致している。BlackRockのETHA（資産運用額で最大のイーサリアムETF）は、この期間中に約6億ドルを増加させたが、Grayscaleのイーサリアム関連ファンドの合計資産運用額（AUM）は依然として40.9億ドルで最多を維持している。この関心の高まりは、イーサリアムの最近のPectraアップグレードに起因するもので、アナリストはこれが機関投資家の資金流入を促進したと指摘しているが、ユーザー活動の増加にはまだつながっていない。

対照的に、5月28日に累計流入額で過去最高の453億4000万ドルを記録したビットコイン現物ETFは、その後10億ドル以上の流出があり、442億4000万ドルまで減少している。この変化は、ドナルド・トランプ氏とイーロン・マスク氏によるソーシャルメディア上での口論が、デジタル資産や株式の一時的な売り出しを引き起こしたなど、市場全体の変動の中で起こったものである。ビットコインはETFの全体的な資金流入において依然として優位性を維持しているが、イーサリアムの持続的な資金流入は、投資家の信頼の高まりと戦略的なポジショニングを反映していると考えられる。

PolymarketはXと提携し、リアルタイムで市場を分析・解読

Polymarketは、イーロン・マスク氏のプラットフォームであるXの公式予測市場パートナーになった。両社は、Xのリアルタイムイベントデータ、Polymarketの予測契約、xAIのチャットボットであるGrokの洞察を融合した、市場を動かすニュースを説明する新しいツールを立ち上げた。これは、ユニークなユーザー体験の創出を目的とした、今後予定されている一連の提携の第一弾となる。この提携は、大手テクノロジー企業とブロックチェーンのイノベーションとの連携が深まっていることを反映している。Polymarket は、2024 年の米国大統領選挙シーズン中に膨大な取引量を記録し、過去最高の業績を達成した。

テクニカル分析

ビットコインは4月7日の安値からの回復において、強い上昇モメンタムを示した。暗号資産は底値から高値まで50%を超える上昇を記録し、重要な心理的節目である$110,000を明確に突破した。この動きは、$112,000をわずかに下回る水準で新たな史上最高値を形成する形で頂点に達した。

このブレイクアウト後、上昇の勢いが衰え始め、10%の調整が発生した。しかし、BTC/USDは50日指数平滑移動平均線（EMA）付近でサポートを見つけ、値動きが安定した。この調整は押し目買い狙いの関心を引き付け、本校執筆時点で本通貨ペアは$105,500.75付近まで回復している。

テクニカルインジケーターは引き続き強気の見通しを支持している。相対力指数（RSI）は50の基準値を依然上回っており、モメンタムオシレーターも100のベースラインを上回っている。いずれも、強気なセンチメントが根強いことを示唆している。しかし、20日および50日のEMAの傾斜が平坦化しており、買い圧力が弱まっていることが示唆されており、短期的な横ばい局面に入る可能性が高まっている。

今後、上昇トレンドが再開した場合、最初の抵抗線は$110,597.86付近で予想され、さらに上値目標は$111,867.95と$120,391.12となる。一方、下値の指示線は$100,226.49付近、さらに$97,776.26、$88,658.18付近で追加の反落が見込まれる。これらの転換点付近の値動きが、より広い上昇トレンドの持続性を判断する上で重要となるだろう。

結論

短期的なボラティリティが投資家のセンチメントを試す状況が続いている一方で、ビットコインのテクニカル的な回復力や、Metaplanetの積極的な買い付け、イーサリアムETFの流入など、機関投資家の動きの波は、デジタル資産の構造的な基盤が強化されていることを強調している。市場参加者は、マクロ経済や政治情勢の動向を注視しながら、重要な支持線と抵抗線を注視するだろう