Realiti Minyak Mentah: Kejatuhan Minyak Di Tengah Kelembapan China Dan Perubahan Global

Minyak Mentah berada dalam trend menurun di tengah-tengah kelembapan China, ketidakpastian geopolitik, dan ketegangan berterusan di Timur Tengah dan Ukraine. Import minyak China telah menurun, menimbulkan kebimbangan bahawa permintaan minyak negara itu mungkin telah mencapai puncak disebabkan peningkatan penggunaan kenderaan elektrik dan kelembapan dalam sektor pembuatan. Ketidakpastian ini dilihat sebagai faktor utama yang mempengaruhi pasaran minyak global dan boleh memberi implikasi besar terhadap bekalan dan harga pada masa hadapan.

Khamis 15:30 (GMT+3) – USA: KDNK s/s (USD)

Khamis 15:30 (GMT+3) – USA: Tuntutan Pengangguran (USD)

Jumaat 02:50 pagi (GMT+3) – Jepun: Jualan Runcit b/b (JPY)

Jumaat 04:30 pagi (GMT+3) – Australia: Jualan Runcit b/b (AUD)

Jumaat 09:45 pagi (GMT+3) – Perancis: KDNK s/s (EUR)

Jumaat 15:30 (GMT+3) – Kanada: KDNK b/b (CAD)

Jumaat 16:30 (GMT+3) – USA: Indeks Harga PCE Teras b/b (USD)

Sabtu 04:00 pagi (GMT+3): China: PMI Pembuatan (CNY)

Minyak Mentah telah mengikuti trend menurun sejak 5 Julai lalu, apabila ia mencapai puncak pada $84.27 setong, dan harga membentuk corak pembalikan menurun lilin Jepun yang dikenali sebagai Bintang Tembak. Ini diikuti oleh corak carta yang dikenali dalam analisis teknikal sebagai ayunan kegagalan. Secara khusus, puncak pada 83.12 gagal melepasi puncak sebelumnya, dan kemudiannya, harga jatuh di bawah paras rendah pada 80.49, maka berlaku ayunan kegagalan. Kadar pertukaran jatuh di bawah Purata Bergerak Eksponen (EMA) 20 dan 50 tempoh, mewujudkan siri paras rendah yang lebih rendah, membuka jalan untuk penurunan selanjutnya. Pada 25 Julai lalu, EMA pendek (20 tempoh) merentas di bawah EMA panjang (50 tempoh), membentuk isyarat pembalikan kuat yang dikenali dalam analisis teknikal sebagai “Salib Kematian,” yang meningkatkan momentum menurun, yang membawa harga Minyak Mentah turun ke paras $71.58 setong. Walaupun terdapat beberapa percubaan untuk melantun semula dan membentuk pembetulan menaik, harga kekal di bawah garis trend menurun. Tambahan pula, kedua-dua pengayun Momentum dan Indeks Kekuatan Relatif mencadangkan pandangan menurun, mencatatkan nilai di bawah garis asas 100 dan 50.

Sekiranya pembeli mengambil alih kawalan pasaran, pedagang mungkin menumpukan perhatian kepada empat tahap rintangan berpotensi di bawah:

76.46: Sasaran harga pertama ditentukan pada 76.46, mewakili 38.2% Pengunduran Fibonacci antara puncak pada 84.27 dan paras rendah pada 71.58. Rintangan ini juga bertepatan dengan garis trend menurun.

77.78: Sasaran kedua ditetapkan pada 77.78, berpadanan dengan ayunan tinggi yang ditandakan pada 26 Ogos.

79.44: Sasaran harga ketiga ditetapkan pada 79.44, yang mencerminkan 61.8% Pengunduran Fibonacci yang dilukis dari ayunan tinggi 84.27 ke ayunan rendah 71.58.

81.46: Rintangan tambahan dilihat pada 81.46, sejajar dengan rintangan mingguan (R3) yang dikira menggunakan kaedah Titik Pangsi standard.

Sekiranya penjual mengekalkan kawalan pasaran, pedagang mungkin mempertimbangkan empat tahap sokongan berpotensi yang disenaraikan di bawah:

72.54: Sasaran penurunan utama diperhatikan pada 72.54, berpadanan dengan sokongan mingguan (S1) yang dikira menggunakan kaedah Titik Pangsi standard.

71.58: Tahap sokongan kedua dikenal pasti pada 71.58, mewakili ayunan rendah yang ditandakan pada 5 Ogos.

69.28: Garis sokongan ketiga ditetapkan pada 69.28, berpadanan dengan paras rendah mingguan.

67.97: Sasaran penurunan tambahan dikenal pasti pada 67.97, berpadanan dengan 161.8% Lanjutan Fibonacci yang dilukis dari ayunan rendah 71.58 ke ayunan tinggi 77.78.

Stok minyak mentah A.S. menurun sebanyak 846,000 tong kepada 425.2 juta tong dalam minggu berakhir 23 Ogos 2024, apabila kilang penapisan meningkatkan penggunaan kapasiti mereka kepada 93.3%. Ini merupakan penurunan kelapan dalam sembilan minggu tetapi lebih kecil daripada yang dijangkakan. Anggaran pengeluaran minyak mentah dikurangkan, dan import serta eksport kedua-duanya menurun. Stok petrol menurun sebanyak 2.2 juta tong, manakala inventori bahan api sulingan meningkat sedikit tetapi kekal 10% di bawah purata lima tahun.

Memandangkan ketidakpastian global yang semakin meningkat dan perubahan keadaan ekonomi, trend menurun dalam harga minyak mentah menunjukkan perubahan yang lebih fundamental. Dengan penurunan permintaan China disebabkan oleh pelarasan ekonominya dan peningkatan populariti sumber tenaga alternatif, pasaran minyak global mungkin berada di persimpangan kritikal di mana realiti baru menggantikan dinamik tradisional. Kedua-dua petunjuk teknikal dan data fundamental menyokong pandangan bahawa pasaran berada dalam trend menurun.