บทสรุปรายสัปดาห์: สัญญาณทางเศรษฐกิจที่ขัดแย้งกันและการปรับตัวลงของตลาดในช่วงต้นเดือนกันยายน

ในช่วงต้นเดือนกันยายน 2024 ข้อมูลทางเศรษฐกิจทั่วโลกสะท้อนให้เห็นถึงแนวโน้มขัดแย้งกันในภาคส่วนต่าง ๆ เงินเฟ้อของสวิตเซอร์แลนด์ยังคงทรงตัว ในขณะที่การผลิตของสหรัฐอเมริกาหดตัวอย่างต่อเนื่อง ออสเตรเลียมีการเติบโตของ GDP เล็กน้อย และธนาคารแห่งแคนาดาปรับลดอัตราดอกเบี้ยท่ามกลางอัตราเงินเฟ้อที่อ่อนตัวลง ตำแหน่งงานว่างในสหรัฐอเมริกาลดลง ซึ่งส่งสัญญาณว่าตลาดแรงงานอ่อนแอลง ขณะที่ข้อมูล ADP แสดงให้เห็นว่าการจ้างงานภาคเอกชนชะลอตัว สินค้าโภคภัณฑ์ลดลง โดยน้ำมันดิบลดลง 7.6% และทองคำลดลง 0.25% ดัชนีหุ้นสหรัฐอเมริกาที่สำคัญ รวมถึง S&P 500 และ NASDAQ ขาดทุนเป็นอย่างมาก

<strong>เวลา 09:30 น. – สวิตเซอร์แลนด์: CPI เทียบรายเดือน (CHF) </strong>

ในเดือนสิงหาคม 2024 ดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ทรงตัวที่ 107.5 จุด ซึ่งไม่เปลี่ยนแปลงจากเดือนก่อน อัตราเงินเฟ้อเทียบรายปีอยู่ที่ +1.1% ดัชนีมีเสถียรภาพเนื่องจากการชดเชยแนวโน้ม: การปรับตัวขึ้นของค่าเช่าที่อยู่อาศัยและราคาเสื้อผ้ามีความสมดุลโดยต้นทุนสำหรับการเช่าขนส่งส่วนตัว การเดินทางทางอากาศ น้ำมันทำความร้อน วันหยุดระหว่างประเทศ และที่พักในโรงแรมลดลง

USDCHF ปรับตัวลงรายวัน 0.4%

<strong>เวลา 17:00 น. – สหรัฐอเมริกา: PMI ภาคการผลิตจาก ISM (USD) </strong>

ในเดือนกันยายน 2024 ภาคการผลิตของสหรัฐอเมริกาหดตัวเป็นเดือนที่ห้าติดต่อกัน โดย PMI ภาคการผลิตอยู่ที่ 47.2% บ่งชี้ถึงความอ่อนแออย่างต่อเนื่อง ตัวชี้วัดสำคัญ เช่น ยอดคำสั่งซื้อใหม่ การผลิต และการจ้างงานยังคงอยู่ในขอบเขตการหดตัว ในขณะที่การจัดส่งของซัพพลายเออร์ชะลอตัวและสินค้าคงคลังเพิ่มขึ้น ราคายังคงเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่องและทั้งการส่งออกและนำเข้าหดตัว แม้จะมีความท้าทายเหล่านี้ แต่บางอุตสาหกรรม รวมถึงอาหาร เครื่องดื่มและผลิตภัณฑ์ยาสูบ และผลิตภัณฑ์คอมพิวเตอร์และอิเล็กทรอนิกส์ ก็มีการเติบโตเช่นกัน โดยภาพรวมภาคการผลิตหดตัวช้ากว่าเดือนก่อน

อัตราแลกเปลี่ยน EURUSD ลดลง 0.25%

เวลา 04:30 น. – ออสเตรเลีย: GDP เทียบรายไตรมาส (AUD)
ในไตรมาสเดือนมิถุนายนปี 2024 เศรษฐกิจออสเตรเลียขยายตัว 0.2% นับเป็นการเติบโตติดต่อกันเป็นไตรมาสที่ 11 GDP ปรับตัวขึ้น 1.5% ในช่วงปีงบประมาณ 2023-24 ซึ่งสะท้อนถึงการเติบโตที่อ่อนแอ โดยได้รับแรงหนุนจากอุปสงค์ของครัวเรือนที่ลดลงและเงื่อนไขการค้าที่ลดลง (-3.0%) อัตราส่วนการออมของครัวเรือนยังอยู่ในระดับต่ำที่ 0.6% การบริโภคของรัฐบาลและการค้าสุทธิสนับสนุนการเติบโต ในขณะที่การบริโภคในครัวเรือนและการลงทุนภาคเอกชนยังอ่อนแอ แม้ว่าค่าตอบแทนพนักงานจะเพิ่มขึ้น แต่กำไรจากการขุดเหมืองก็ลดลงเนื่องจากราคาสินค้าโภคภัณฑ์ที่ลดลง ส่งผลให้ส่วนเกินทุนจากการดำเนินงานลดลง 0.6%

อัตราแลกเปลี่ยน AUDUSD ปรับตัวขึ้น 0.18%
เวลา 16:45 น. – แคนาดา: อัตราข้ามคืน (CAD)
ธนาคารแห่งแคนาดาที่นำโดยผู้ว่าการ Tiff Macklem ปรับลดอัตราดอกเบี้ยนโยบายลง 25 จุดพื้นฐานเป็น 4.25% ซึ่งถือเป็นการปรับลดครั้งที่สามติดต่อกันแล้วนับตั้งแต่เดือนมิถุนายน การตัดสินใจดังกล่าวสะท้อนให้เห็นถึงเงินเฟ้อที่ชะลอตัวลงและความต้องการการเติบโตทางเศรษฐกิจที่แข็งแกร่งขึ้นเพื่อทำให้เงินเฟ้อเสถียรที่ 2% ในขณะที่เงินเฟ้อลดลงเนื่องจากความอ่อนแอทางเศรษฐกิจ แต่แรงกดดันด้านราคาที่พักและบริการยังคงเพิ่มสูงขึ้น

USDCAD ปรับตัวลง 0.33%
เวลา 17:00 น. – สหรัฐอเมริกา: ตำแหน่งงานว่างเปิดใหม่จาก JOLTS (USD)
ตำแหน่งงานว่างของสหรัฐอเมริการ่วงลงมาสู่ระดับต่ำสุดนับตั้งแต่เดือนเมษายน 2021 โดยไปแตะที่ 7.67 ล้านตามการสำรวจตำแหน่งงานว่างและการหมุนเวียนของแรงงาน (JOLTS) ของกระทรวงแรงงาน ซึ่งแสดงถึงการปรับตัวลง 237,000 ตำแหน่งจากเดือนมิถุนายน และยังต่ำกว่าความคาดหวังของนักเศรษฐศาสตร์ที่ 8.1 ล้านตำแหน่ง อัตราส่วนตำแหน่งงานว่างต่อคนงานว่างก็ลดลงเหลือต่ำกว่า 1.1 เช่นกัน ซึ่งบ่งชี้ว่าตลาดแรงงานอ่อนแอลง การเลิกจ้างเพิ่มขึ้น 202,000 เป็น 1.76 ล้าน ในขณะที่การจ้างงานเพิ่มขึ้น 273,000 สะท้อนให้เห็นถึงสัญญาณเกี่ยวกับสภาวะตลาดแรงงานที่ขัดแย้งกัน

EURUSD ปรับตัวขึ้น 0.35%

เวลา 15:15 น. – สหรัฐอเมริกา: การเปลี่ยนแปลงการจ้างงานนอกภาคการเกษตรจาก ADP (USD)
ในเดือนสิงหาคม 2024 รายงานการจ้างงานแห่งชาติจาก ADP แสดงให้เห็นว่าการจ้างงานภาคเอกชนเพิ่มขึ้น 99,000 ตำแหน่ง ซึ่งบ่งชี้ถึงการชะลอตัวในการจ้างงาน การเติบโตของค่าจ้างยังคงทรงตัว โดยค่าจ้างต่อปีเพิ่มขึ้น 4.8% สำหรับผู้อยู่ต่อและ 7.3% สำหรับผู้เปลี่ยนงาน การจ้างงานมีความโดดเด่นในภาคการผลิตสินค้าและบริการ ซึ่งนำโดยการก่อสร้างและการศึกษา/บริการด้านสุขภาพ อย่างไรก็ตาม การผลิตและบริการด้านวิชาชีพ/ธุรกิจลดลง ภาคใต้มีตำแหน่งงานเพิ่มขึ้นมากที่สุด รายงานระบุว่าตลาดแรงงานกำลังเย็นตัวลงหลังจากการเติบโตที่แข็งแกร่ง กระตุ้นให้มุ่งเน้นไปที่แนวโน้มค่าจ้างและผลการดำเนินงานทางเศรษฐกิจ ในขณะที่ธนาคารกลางสหรัฐอเมริกาวางแผนการดำเนินการต่อไป

ดัชนีดอลลาร์สหรัฐอเมริกาปรับตัวลง 0.21%
เวลา 15:30 น. – สหรัฐอเมริกา: การขอสวัสดิการว่างงาน (USD)
ในสัปดาห์ที่สิ้นสุดลงในวันที่ 31 สิงหาคม การขอสวัสดิการว่างงานเบื้องต้นที่ปรับตามฤดูกาลในสหรัฐอเมริกาลดลง 5,000 เป็น 227,000 ในขณะที่การขอสวัสดิการในสัปดาห์ก่อนหน้านี้ได้รับการแก้ไขเป็น 232,000 ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่สี่สัปดาห์ลดลง 1,750 เป็น 230,000 อัตราการว่างงานของผู้ประกันตนไม่เปลี่ยนแปลงที่ 1.2% โดยตัวเลขการว่างงานของผู้ประกันตนลดลงเล็กน้อยเหลือ 1.838 ล้านราย การขอสวัสดิการเบื้องต้นที่ยังไม่ได้ปรับปรุงมีจำนวนทั้งสิ้น 189,389 ราย ลดลง 3,352 รายจากสัปดาห์ก่อน มีการบันทึกอัตราการว่างงานที่มีประกันสูงสุดในรัฐต่าง ๆ เช่น นิวเจอร์ซีย์ โรดไอส์แลนด์ และเปอร์โตริโก

อัตราแลกเปลี่ยน EURUSD ปรับตัวขึ้นรายวันที่ 0.26%
เวลา 17:00 น. – สหรัฐอเมริกา: PMI ภาคการผลิตจาก ISM (USD)
ในเดือนสิงหาคม 2024 PMI ภาคการบริการอยู่ที่ 51.5% ซึ่งบ่งชี้การเติบโตอย่างต่อเนื่องในภาคบริการเป็นเดือนที่สองติดต่อกัน องค์ประกอบหลัก รวมถึงกิจกรรมทางธุรกิจ ยอดคำสั่งซื้อใหม่ และการจ้างงานมีการขยายตัวปานกลาง ในขณะที่การจัดส่งของซัพพลายเออร์ยังคงอยู่ในขอบเขตที่หดตัว

เวลา 17:00 น. – สหรัฐอเมริกา: การเปลี่ยนแปลงของสินค้าคงคลังน้ำมันดิบจาก EIA (USD)
ในสัปดาห์สิ้นสุดวันที่ 30 สิงหาคม 2024 โรงกลั่นน้ำมันดิบของสหรัฐอเมริกามีปริมาณการผลิตเฉลี่ย 16.9 ล้านบาร์เรลต่อวัน โดยมีโรงกลั่นอยู่ที่ 93.3% การนำเข้าน้ำมันดิบลดลงเหลือ 5.8 ล้านบาร์เรลต่อวัน และสินค้าคงคลังน้ำมันดิบลดลง 6.9 ล้านบาร์เรลต่อวัน การผลิตน้ำมันเบนซินเพิ่มขึ้น ในขณะที่สินค้าคงคลังเบนซินสำหรับเครื่องยนต์เพิ่มขึ้น 0.8 ล้านบาร์เรล สินค้าคงคลังน้ำมันเชื้อเพลิงกลั่นลดลง 0.4 ล้านบาร์เรล สินค้าคงคลังปิโตรเลียมเชิงพาณิชย์รวมลดลง 8.0 ล้านบาร์เรล โดยอุปทานผลิตภัณฑ์รวมลดลง 1.6% จากปีที่แล้ว

แม้ราคาจะพุ่งขึ้น 2.2% ในระหว่างวัน แต่ก็ปิดวันไปโดยไม่มีการเปลี่ยนแปลงโดยรวม

เวลา 15:30 น. – แคนาดา: การเปลี่ยนแปลงการจ้างงาน (CAD)
ในเดือนสิงหาคม การจ้างงานปรับตัวขึ้นเล็กน้อยถึง 22,000 ตำแหน่ง (+0.1%) ในขณะที่อัตราการจ้างงานลดลงเหลือ 60.8% และอัตราการว่างงานเพิ่มขึ้นเป็น 6.6%
เวลา 15:30 น. – สหรัฐอเมริกา: รายงานการจ้างงานนอกภาคการเกษตร (USD)
ในเดือนสิงหาคม การจ้างงานนอกภาคเกษตรเพิ่มขึ้น 142,000 ราย โดยมีอัตราการว่างงานอยู่ที่ 4.2% การจ้างงานที่เพิ่มขึ้นนำโดยการก่อสร้าง (+34,000) และการดูแลสุขภาพ (+31,000) ในขณะที่การจ้างงานในภาคการผลิตลดลง (-24,000) รายได้เฉลี่ยต่อชั่วโมงเพิ่มขึ้น 0.4% เป็น $35.21 และสัปดาห์ทำงานเฉลี่ยเพิ่มขึ้นเป็น 34.3 ชั่วโมง การปรับแก้ลดการเติบโตของงานในเดือนมิถุนายนและกรกฎาคมรวมกัน 86,000 ตำแหน่ง

EURUSD ปรับตัวลง 0.25%
เวลา 17:00 น. – แคนาดา: PMI จาก Ivey (CAD)
ดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อของ Ivey (ที่ปรับตามฤดูกาล) สำหรับเดือนสิงหาคมออกมาที่ 48.2 ซึ่งไม่เป็นไปตามการคาดการณ์ของนักวิเคราะห์ โดยบ่งชี้ว่าการสั่งซื้อน้อยลงเมื่อเทียบกับเดือนก่อนหน้านี้

USDCAD ปรับตัวขึ้นมา 0.5%

น้ำมันดิบ
ผลผลิตของโรงกลั่นน้ำมันดิบของสหรัฐอเมริกาเพิ่มขึ้นเป็น 16.9 ล้านบาร์เรลต่อวัน โดยโรงกลั่นมีกำลังการผลิต 93.3% การนำเข้าน้ำมันดิบลดลง ในขณะที่การผลิตน้ำมันเบนซินและการกลั่นเพิ่มขึ้น สินค้าคงคลังน้ำมันดิบลดลง 6.9 ล้านบาร์เรล และสินค้าคงคลังปิโตรเลียมทั้งหมดลดลง 8 ล้านบาร์เรล

น้ำมันดิบปิดสัปดาห์โดยปรับตัวลงมากกว่า 7.6%
ทองคำ
ทองคำร่วงลงเนื่องจากข้อมูลงานของสหรัฐอเมริกาที่ขัดแย้งกันจุดประกายให้เกิดการถกเถียงเกี่ยวกับการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของ Fed ที่กำลังจะมาถึง การจ่ายเงินเพิ่มขึ้น 142,000 และการว่างงานลดลงเหลือ 4.2% นักเทรดกังวลว่าการปรับลดอัตราดอกเบี้ยเล็กน้อยอาจไม่สนับสนุนการเพิ่มขึ้นของทองคำ ซึ่งเพิ่มขึ้นมากกว่า 20% ในปีนี้ ท่ามกลางความคาดหวังว่าอุปสงค์จะผ่อนคลายและแข็งแกร่ง

โลหะมีค่าทองคำ (XAUUSD) ปิดสัปดาห์ในวันศุกร์ด้วยการปรับตัวลงรายสัปดาห์ที่ 0.25%

ตลาดหุ้น

• S&P 500 ปรับตัวลง 4.4%
• DJIA ร่วงลง by 3.1%
• NASDAQ 100 ลดลง 6%

หุ้นที่ปรับตัวขึ้นมากที่สุด

• Wheeler Real Estate Investment Trust, Inc. (WHLR) 876.19%
• Ryde Group Ltd (RYDE) 140.03%
• Conifer Holdings, Inc. (CNFR) 125.11%

หุ้นที่ขาดทุนมากที่สุด

• BAIYU Holdings, Inc. (BYU) -32.67%
•  Planet Labs PBC (PL) -28.23%
• Autozi Internet Technology (Global) Ltd. (AZI) -28.18%

วันพุธที่ 4 กันยายน: HPE (Hewlett Packard Enterprise Company)
วันพฤหัสบดีที่ 5 กันยายน: AVGO (Broadcom Inc.)
วันพฤหัสบดีที่ 5 กันยายน: DOCU (DocuSign Inc.)

Hewlett Packard Enterprise (HPE) รายงานอัตราเงินกำไรที่น่าผิดหวังในธุรกิจเซิร์ฟเวอร์ AI โดยมีอัตรากำไรขั้นต้นที่ปรับปรุงแล้วอยู่ที่ 31.8% ซึ่งต่ำกว่าที่นักวิเคราะห์คาดไว้ที่ 33.4% แม้ว่ารายได้เซิร์ฟเวอร์ AI จะเพิ่มขึ้น 39% แต่นักลงทุนก็ยังกังวลเกี่ยวกับความสามารถในการทำกำไรที่ลดลงเนื่องจากชิปราคาแพง หุ้นของ HPE ปรับตัวลง 3% ในการเทรดระยะยาว แม้ว่าบริษัทจะเห็นรายได้โดยรวมเพิ่มขึ้น 10% ซึ่งถือเป็นยอดขายที่เพิ่มขึ้นเมื่อเทียบเป็นรายปีดีที่สุดนับตั้งแต่ปี 2023 ก็ตาม

HPE ปรับตัวลงรายสัปดาห์ที่ 9.5%

Broadcom Inc. (AVGO) รายงานรายได้ในไตรมาส 3 ปี 2024 ที่ $13.1 พันล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 47% เมื่อเทียบเป็นรายปี โดยได้แรงหนุนจากประสิทธิภาพที่แข็งแกร่งในโซลูชันเซมิคอนดักเตอร์ AI และ VMware บริษัทมีผลขาดทุนสุทธิตามหลักการบัญชีทั่วไป (GAAP) อยู่ที่ $1.9 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งส่วนใหญ่เกิดจากการเรียกเก็บภาษีเพียงครั้งเดียว แต่มีกำไรสุทธิแบบ non-GAAP อยู่ที่ $6.1 พันล้านดอลลาร์ EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วอยู่ที่ $8.2 พันล้านดอลลาร์ หรือ 63% ของรายได้ Broadcom ยังประกาศจ่ายเงินปันผลรายไตรมาสที่ $0.53 ดอลลาร์ต่อหุ้น และคาดการณ์รายรับในไตรมาสที่ 4 จะอยู่ที่ประมาณ $14 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งเพิ่มขึ้น 51% จากปีก่อนหน้า

AVGO ปรับตัวลง 15.86% เมื่อเทียบกับสัปดาห์ก่อนหน้านี้

DocuSign (DOCU) รายงานผลประกอบการรายไตรมาสที่แข็งแกร่ง โดยมีรายได้เพิ่มขึ้น 7% เมื่อเทียบเป็นรายปีเป็น $736 ล้านดอลลาร์ และรายรับจากการสมัครสมาชิกอยู่ที่ $717.4 ล้านดอลลาร์ รายได้สุทธิแบบ GAAP ของบริษัทอยู่ที่ $4.34 ดอลลาร์ต่อหุ้นพื้นฐาน ในขณะที่รายได้สุทธิแบบ non-GAAP อยู่ที่ $0.97 ดอลลาร์ต่อหุ้นปรับลด

DOCU ปรับตัวลง 0.03% จากสัปดาห์ก่อนหน้านี้

โดยสรุปแล้ว ต้นเดือนกันยายน 2024 มีข้อมูลเศรษฐกิจโลกที่ขัดแย้งกัน โดยมีอัตราเงินเฟ้อคงที่ในสวิตเซอร์แลนด์ ภาคการผลิตที่หดตัวของสหรัฐอเมริกา และการเติบโตของ GDP เล็กน้อยในออสเตรเลีย ธนาคารแห่งประเทศแคนาดาปรับลดอัตราดอกเบี้ยและตำแหน่งงานว่างในสหรัฐอเมริกาลดลง ส่งสัญญาณว่าตลาดแรงงานอ่อนแอลง สินค้าโภคภัณฑ์และดัชนีหุ้นหลักเผชิญกับการปรับตัวลง ซึ่งสะท้อนถึงความไม่แน่นอนของตลาดในวงกว้าง